Le Bélier bientôt sous pavillon chinois

"Les principaux actionnaires majoritaires de Le Bélier, dont Copernic, holding de contrôle de la famille Galland, et Philippe Dizier, directeur général (...) annoncent être entrés en négociations exclusives" dimanche "sur un projet de cession à Wencan (Guangdong Wencan Die Casting) de l'intégralité de leur participation représentant environ 61,96 % du capital", selon un communiqué publié par l'équipementier français.

Avec ce rapprochement, "Le Bélier bénéficierait des technologies de Wencan pour renforcer son développement, en particulier en Europe et en Amérique du Nord, tout en étant en mesure de s'appuyer sur la position de Wencan en Chine pour accroître son activité (...) dans la région".

Le projet de cession a été "accueilli favorablement à l'unanimité" au sein du conseil d'administration de Le Bélier qui s'est réuni dimanche 8 décembre. Il "permettra aux deux groupes de renforcer leur développement sur les marchés du freinage, de l'admission, du châssis, des pièces de structure et de celles liées aux véhicules électriques grâce à leurs technologies et positionnements géographiques complémentaires", a déclaré Philippe Dizier, cité dans le communiqué.

La cession est soumise à l'obtention d'autorisations réglementaires, notamment en France et en Chine, et pourrait intervenir à la "fin du premier semestre 2020". Le transfert de ce bloc majoritaire se ferait au prix de 38,18 euros par action, soit une prime de 29 % par rapport au dernier cours de clôture vendredi 6 décembre. En cas d'acquisition du bloc d'actions majoritaire, "Wencan devra déposer un projet d'offre publique d'achat obligatoire simplifiée sur le solde du capital de Le Bélier au même prix de 38,18 euros par action". Pour financer l'opération, Wencan prévoit de recourir à ses fonds propres à hauteur de 60 % et à "des financements bancaires", a précisé Le Bélier.

Ce prix valorise les capitaux propres de l'entreprise à 251,3 millions d'euros. Le Bélier, société cotée à la Bourse de Paris, emploie environ 3 500 personnes et affiche un chiffre d'affaires de 358,8 millions d'euros dans la fabrication de composants moulés en aluminium pour les industries automobiles mais aussi aéronautiques. Coté à la Bourse de Shanghai, Wencan est spécialisé dans la fonderie sous pression pour l'automobile. Cette société chinoise réalise un chiffre d'affaires annuel de 203 millions d'euros, avec 2 500 employés. (avec AFP).

Les chiffres clés 2018 de Le Bélier